進一步探索深化國有企業產權改革的路徑

從堅持和完善中國基本經濟制度、堅持解放和發展生產力的高度，黨的十六大報告集中全黨和全國人民的實踐經驗與政治智慧，旗幟鮮明地提出兩個“必須毫不動搖”：必須毫不動搖地鞏固和發展公有制經濟；必須毫不動搖地鼓勵、支持和引導非公有制經濟發展。同時強調，要把堅持公有制為主體和促進非公有制經濟發展統一于社會主義現代化建設的進程中，不能把這兩者對立起來。各種所有制經濟完全可以在市場競爭中發揮各自優勢，相互促進，共同發展。我想，這樣的認識和表述，應當是我們討論中國國企改革問題現實和理論的重要基礎，盡管可能不是惟一重要的基礎，而且不應對其予以形而上學和僵化封閉的理解。

　　我們提出要深化國有企業改革，“深化”的重要內涵之一就是國有企業的產權改革。國有企業產權改革必然涉及到公有制尤其是國有制的多種有效實現形式。“多種”和“有效”強調的是，應使國有企業產權實現樣式具有“多元化”與“普適性”的本質特征。目前，除少數由國家獨資經營的企業外，通過積極推行股份制、實行投資主體多元化、推動壟斷行業改革、發展具有國際競爭力的大公司大企業集團、進一步放開搞活國有中小企業，以及深化集體企業改革、促進多種形式集體經濟的發展，從而使混合所有制經濟在我國蓬勃發展起來。對此，我感到十分欣慰：這既是深化國有企業產權改革的必然結果，也是繼續深化國有企業產權改革的重要前提。

　　中國經濟體制改革“市場取向、漸進方式”的歷史進程，已經全面深刻地改變了企業組織與經理人員和職工之間的關系，這不僅表現在傳統的國有企業與經理人員和職工之間的勞動關系出現多樣化特征：而且表現在民營企業、外資企業以及中外合資企業等企業形態中高度市場化雇傭關系的迅速發展。有關研究表明，中國經濟體制改革過程中企業不同勞動雇傭關系模式，對企業績效會產生重要的影響。企業所有制性質不僅影響經理人員獲得報酬的水平，也影響經理人員職責范圍和行為方式。用“激勵—貢獻模式”來觀察，不同所有制形式的企業在采取不同類型雇傭關系模式的同時，也表現出組織對經理人員貢獻期望與組織向經理人員提供激勵的水平差異。而且，在國外人力資本理論與實踐逐漸成熟和完善的同時，我國企業人力資本產權性質的制度安排也取得了一定程度的進展。承包制、租賃制、股份合作制的先后實行，以及職工持股、股票期權、經營者年薪制、管理層收購等試點工作的有序展開，不斷深化著包括國有企業在內的企業收入分配制度、企業績效評價體系以至企業產權制度的改革。

　　當然不必諱言，中國國有企業產權制度改革實踐正處在探索前進階段，國有企業產權制度改革與企業經理人員貢獻的關系，理論上和實踐中有許多具體問題需要更深入的研究。如怎樣界定“成熟的股權激勵方式和員工持股政策”﹖把管理層收購試點探索限定在國有中小型企業范圍內，是否可以完全避免“使所有權和經營權趨于合一”﹖又如怎樣理解企業高級管理人員持股與長期激勵效果的關系﹖再如怎樣看待當前國有企業規范改制和產權轉讓過程中，存在的對土地確權定價不規范、對知識產權與技術專利以及商譽等無形資產不評估或評估后不入賬、部分企業轉讓產權不進入市場或進入市場但未實現競價轉讓的現象，等等。我想，正確處理產權制度改革與企業經理人員貢獻的關系，是中國國有企業改革的“重中之重”之一，因此存在困難與風險是很正常的。“改革有險阻，苦戰能過關”。

　　由此我還想到，與國外的現代公司制度比較，中國國有企業具有不同的制度背景、產權結構和市場環境。所以，當我們關注中國國有企業產權制度改革的監督機制時，應當謹慎地對待“內部人控制”這個問題。盡管“內部人控制”這個概念是從外國的專家學者那里介紹過來的，但是我國的專家學者已經比較理性地提出了如何正確解決國有企業“內部人控制”問題的對策和方向。為了有效克服“內部人控制問題”，以英國和美國為代表的部分國家形成了借助于完善的資本市場與經理市場為主的外部治理模式；以日本和德國為代表的部分國家則推行依賴銀行和大股東為主的內部治理模式。中國處在建立和完善社會主義市場經濟制度轉型過程中，其特殊性表明，不應當也不可能照搬別國的公司治理模式來解決中國現代企業制度中的監督機制問題。已有的研究成果和政策實踐顯示，針對中國國情，以多方面路徑選擇宋解決“內部人控制”問題，是切實可行的。這些路徑選擇包括繼續推進國有企業產權改革，解決所有者缺位與政府干預的矛盾；積極完善國有企業的公司治理結構，探索利益相關者合作條件下的企業共同治理機制：努力改善國有企業外部環境，通過硬化企業預算約束加強對企業經營者的監督；建立健全對經營者的激勵約束機制，通過經營者個人利益．與企業績效掛鉤來解決企業的長效機制；以及實行會計人員委派制度，強化對國有企業經營活動和國有資產的監督等。同時或許還應注意到，已經有同志鮮明地提出，要通過民主法制保護和監督國有企業。為此需要努力探討在法律上如何明確國有企業生產資料所有權與勞動力所有權的分立和統一；如何確定這兩種所有權所派生的相關占有權；如何解釋上述所有權條件下的民主權集合為立法權：以及如何加強相應的執法權、司法權和行政權對國有企業生產資料占有權行使機構的監督和管理，包括對國有企業廣泛、嚴格和獨立的輿論監督。（作者：馬洪）